Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng

Mục lục

Đánh giá post

Chia sẻ chuyên mục Đề Tài Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng hay nhất năm 2026 cho các bạn học viên ngành đang làm luận văn thạc sĩ tham khảo nhé. Với những bạn chuẩn bị làm bài luận văn tốt nghiệp thì rất khó để có thể tìm hiểu được một đề tài hay, đặc biệt là các bạn học viên đang chuẩn bị bước vào thời gian lựa chọn đề tài làm luận văn thì với đề tài Luận Văn: Các yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam dưới đây chắc chắn sẽ giúp cho các bạn học viên có cái nhìn tổng quan hơn về đề tài sắp đến.

Tóm Tắt

Luận văn tập trung nghiên cứu một cách toàn diện các yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng trong hệ thống ngân hàng thương mại cổ phần (NHTMCP) Việt Nam giai đoạn 2015–2024, trong bối cảnh nền kinh tế Việt Nam đang chuyển mình mạnh mẽ với nhiều biến động vĩ mô và yêu cầu hội nhập quốc tế ngày càng sâu rộng. Tín dụng ngân hàng được xem là động lực then chốt thúc đẩy đầu tư, tiêu dùng và phát triển kinh tế, song cũng là lĩnh vực tiềm ẩn nhiều rủi ro, đòi hỏi các ngân hàng phải hiểu rõ các yếu tố chi phối để hoạch định chính sách tín dụng phù hợp và bền vững.

Trên cơ sở kế thừa và phát triển các lý thuyết tài chính – ngân hàng hiện đại, luận văn sử dụng phương pháp nghiên cứu định lượng với dữ liệu bảng (panel data) của 26 NHTMCP Việt Nam trong giai đoạn nghiên cứu. Kết quả thực nghiệm cho thấy các yếu tố nội tại như quy mô ngân hàng, khả năng huy động vốn và thanh khoản có tác động tích cực đến tăng trưởng tín dụng, trong khi nợ xấu và lãi suất cho vay cao là những nhân tố kìm hãm sự mở rộng tín dụng. Về các yếu tố bên ngoài, tăng trưởng GDP và sự ổn định kinh tế vĩ mô đóng vai trò thúc đẩy tín dụng, ngược lại, lạm phát gia tăng và biến động lãi suất thị trường làm giảm nhu cầu vay vốn và hạn chế khả năng cho vay của ngân hàng. Luận văn đồng thời dựa trên các lý thuyết nền tảng để giải thích cơ chế tác động giữa các yếu tố vi mô và vĩ mô đối với tăng trưởng tín dụng. Bên cạnh đó, việc tổng hợp và so sánh các kết quả nghiên cứu trong và ngoài nước giúp khẳng định tính phù hợp của mô hình phân tích với điều kiện kinh tế Việt Nam, đồng thời làm rõ khoảng trống nghiên cứu mà đề tài đã góp phần lấp đầy.

Trên nền tảng các kết quả định lượng và phân tích định tính, luận văn đề xuất một số hàm ý chính sách quan trọng nhằm thúc đẩy tăng trưởng tín dụng bền vững. Các NHTM cần tăng cường năng lực quản trị rủi ro, kiểm soát nợ xấu và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn Ngân hàng Nhà nước cần điều hành chính sách tiền tệ linh hoạt, ổn định lãi suất và kiểm soát lạm phát ở mức hợp lý để tạo môi trường thuận lợi cho mở rộng tín dụng. .

Về mặt khoa học, luận văn cung cấp bằng chứng thực nghiệm đáng tin cậy về các nhân tố tác động đến tăng trưởng tín dụng của hệ thống NHTMCP Việt Nam, góp phần hoàn thiện cơ sở lý luận về hoạt động tín dụng trong bối cảnh nền kinh tế chuyển đổi. Về mặt thực tiễn, kết quả nghiên cứu có giá trị tham khảo cho các nhà quản trị ngân hàng, cơ quan hoạch định chính sách và nhà nghiên cứu trong việc xây dựng chiến lược phát triển tín dụng an toàn, hiệu quả và gắn kết với mục tiêu phát triển kinh tế bền vững của đất nước. Toàn bộ luận văn được triển khai khoa học qua năm chương, đảm bảo tính logic giữa cơ sở lý thuyết, phương pháp, kết quả và hàm ý chính sách, thể hiện tính nghiêm túc, chiều sâu và ý nghĩa ứng dụng cao của công trình nghiên cứu. Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Summary

The thesis provides a comprehensive study of the factors influencing credit growth in Vietnam’s joint-stock commercial banking system during the period 2015–2024, in the context of a rapidly transforming economy characterized by significant macroeconomic fluctuations and deepening international integration. Bank credit is considered a key driver of investment, consumption, and economic development, yet it is also an area with potential risks, requiring banks to fully understand the influencing factors in order to formulate appropriate and sustainable credit policies.

Building upon and extending modern financial and banking theories, the thesis employs a quantitative research approach using panel data from 26 Vietnamese joint-stock commercial banks over the study period. The empirical results show that internal factors such as bank size, funding capacity, and liquidity positively affect credit growth, while non-performing loans and high lending rates hinder credit expansion. Regarding external factors, GDP growth and macroeconomic stability play a promoting role, whereas rising inflation and market interest rate fluctuations reduce loan demand and constrain banks’ lending capacity. The thesis also draws upon fundamental theories to explain the mechanisms through which microeconomic and macroeconomic factors influence credit growth. In addition, the synthesis and comparison of domestic and international research results confirm the suitability of the analytical model for Vietnam’s economic conditions and highlight the research gaps that this study helps to address.

Based on the quantitative results and qualitative analyses, the thesis proposes several important policy implications to promote sustainable credit growth. Commercial banks should strengthen risk management capacity, control non-performing loans, and enhance capital utilization efficiency. Meanwhile, the State Bank of Vietnam should implement flexible monetary policies, stabilize interest rates, and maintain inflation at a reasonable level to create favorable conditions for credit expansion.

From a scientific perspective, the thesis provides reliable empirical evidence on the factors influencing credit growth in Vietnam’s joint-stock commercial banking system, contributing to the theoretical foundation of credit activities in a transitional economy. From a practical perspective, the research results offer valuable insights for bank managers, policymakers, and researchers in developing safe and effective credit growth strategies aligned with the country’s sustainable economic development goals. The entire thesis is systematically structured into five chapters, ensuring logical coherence among theoretical foundations, methodology, findings, and policy implications, demonstrating the study’s rigor, depth, and high practical relevance.

CHƯƠNG 1. GIỚI THIỆU VỀ ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU

1.1. Đặt vấn đề

Các ngân hàng (NH), với vai trò trung gian tài chính, chính là những nhân tố điều tiết nguồn vốn này. Tuy nhiên, tăng trưởng tín dụng tại các NH không phải là một con đường thẳng, mà chịu sự chi phối bởi vô số yếu tố phức tạp từ cả bên trong lẫn bên ngoài hệ thống NH.

Đầu tiên, không thể không nhắc đến yếu tố vĩ mô – môi trường kinh tế vĩ mô đóng vai trò nền tảng. Tình hình lạm phát, tỷ lệ thất nghiệp, sự ổn định chính trị, và đặc biệt là chính sách tiền tệ của NH trung ương sẽ trực tiếp tác động đến nhu cầu và khả năng vay mượn trong nền kinh tế. Ví dụ, trong một giai đoạn lãi suất tăng cao để kiềm chế lạm phát, người vay có thể tỏ ra thận trọng hơn, điều này làm giảm mức độ tăng trưởng tín dụng. Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Tuy nhiên, chỉ nhìn vào các yếu tố bên ngoài chưa đủ, vì chính bên trong mỗi NH cũng đóng một vai trò then chốt, Những quyết định về chiến lược phát triển tín dụng, quy trình đánh giá tín dụng, và mức độ đầu tư vào công nghệ cũng như đào tạo nguồn nhân lực sẽ tạo ra sự khác biệt lớn. Các NH hiện đại không chỉ cần dựa vào bảng cân đối kế toán mà còn phải biết tận dụng dữ liệu lớn, trí tuệ nhân tạo và các phương pháp tiên tiến để quản lý rủi ro và đưa ra quyết định cho vay chính xác hơn.

Một yếu tố không thể bỏ qua chính là thái độ và nhu cầu vay vốn của các khách hàng. Dù nền kinh tế có thuận lợi đến đâu, nhưng nếu người vay không cảm thấy an tâm hoặc không có niềm tin vào khả năng phát triển của mình, họ sẽ không mạo hiểm trong việc vay vốn. Chính vì vậy, trong quá trình xây dựng và thực hiện các chiến lược tín dụng, các NH cần phải linh hoạt và hiểu rõ thị trường mục tiêu của mình (Phan Thị Hoàng Yến và Trần Hải Yến, 2020).

Hơn thế nữa, sự tương tác giữa các yếu tố này cũng không phải là điều đơn giản. Chẳng hạn, một chính sách tín dụng dễ dàng của NH có thể bị hạn chế bởi những yếu tố kinh tế vĩ mô như khủng hoảng tài chính toàn cầu, nhưng nếu NH có chiến lược quản lý rủi ro chặt chẽ, họ vẫn có thể duy trì sự ổn định trong việc cấp tín dụng (Nguyễn Thị Thu Trang và cộng sự, 2023).

Vì vậy, việc tìm hiểu các yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng không chỉ là một bài toán về tài chính mà còn là một quá trình kết hợp chặt chẽ giữa phân tích thị trường, hiểu biết về khách hàng và sự khéo léo trong điều hành NH. Khi các yếu tố này được kết hợp một cách hợp lý, tín dụng sẽ không chỉ tăng trưởng bền vững mà còn góp phần thúc đẩy nền kinh tế vững mạnh, hỗ trợ sự phát triển của từng doanh nghiệp và cải thiện chất lượng đời sống cho mỗi cá nhân.

1.2. Tính cấp thiết của đề tài

Trong bối cảnh kinh tế Việt Nam đang chuyển động mạnh mẽ dưới tác động đan xen của phục hồi sau đại dịch, biến động kinh tế toàn cầu và tiến trình chuyển đổi số trong lĩnh vực tài chính – ngân hàng, tăng trưởng tín dụng tại các ngân hàng thương mại cổ phần (TMCP) không còn đơn thuần phản ánh quy mô hoạt động của ngân hàng, mà đã trở thành chỉ báo quan trọng về sức khỏe của hệ thống tài chính và mức độ lan tỏa vốn đối với nền kinh tế thực. Tín dụng vừa là động lực thúc đẩy sản xuất – kinh doanh, vừa tiềm ẩn rủi ro mất ổn định nếu tăng trưởng thiếu kiểm soát hoặc lệch pha với năng lực hấp thụ vốn của nền kinh tế.

Thực tiễn những năm gần đây cho thấy tăng trưởng tín dụng tại Việt Nam chịu tác động đồng thời từ nhiều nhóm yếu tố khác nhau. Một mặt, các điều chỉnh trong chính sách tiền tệ, đặc biệt là lãi suất và định hướng điều hành tín dụng của Ngân hàng Nhà nước, tác động trực tiếp đến chi phí vốn và quyết định vay của doanh nghiệp, người dân. Mặt khác, sự thay đổi trong hành vi tiêu dùng, đầu tư và tâm lý kỳ vọng của khu vực tư nhân trong bối cảnh bất định kinh tế đã làm cho nhu cầu tín dụng trở nên khó dự báo hơn so với giai đoạn trước. Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Bên cạnh các yếu tố vĩ mô, năng lực nội tại của từng ngân hàng TMCP – thể hiện qua chất lượng quản trị, khả năng quản lý rủi ro và mức độ ứng dụng công nghệ – ngày càng đóng vai trò then chốt trong việc quyết định khả năng mở rộng tín dụng một cách an toàn và bền vững. Trong kỷ nguyên số, tăng trưởng tín dụng không chỉ phụ thuộc vào nguồn vốn hay mạng lưới chi nhánh, mà còn gắn chặt với khả năng khai thác dữ liệu, đánh giá chính xác rủi ro và đáp ứng linh hoạt nhu cầu của khách hàng.

Ngoài ra, nền kinh tế Việt Nam với độ mở cao cũng chịu ảnh hưởng đáng kể từ các cú sốc bên ngoài như lạm phát toàn cầu, biến động tỷ giá và xu hướng thắt chặt hay nới lỏng chính sách tiền tệ tại các nền kinh tế lớn. Những yếu tố này làm gia tăng tính bất định trong hoạt động tín dụng, buộc các ngân hàng TMCP phải điều chỉnh chiến lược tăng trưởng theo hướng thận trọng hơn, đồng thời đặt ra yêu cầu cấp thiết về việc nhận diện rõ các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng.

Xuất phát từ những vấn đề trên, việc nghiên cứu một cách có hệ thống các yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng tại các ngân hàng TMCP Việt Nam không chỉ có ý nghĩa về mặt học thuật, mà còn mang giá trị thực tiễn cao, góp phần hỗ trợ các ngân hàng xây dựng chiến lược tín dụng phù hợp, nâng cao hiệu quả phân bổ vốn và đảm bảo sự ổn định của hệ thống tài chính trong dài hạn. Vì vậy, tác giả lựa chọn đề tài “Các yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng tại các ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam” làm nội dung nghiên cứu.

1.3. Mục tiêu của đề tài Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

1.3.1. Mục tiêu tổng quát

Mục tiêu của nghiên cứu này nhằm nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng của các NH TMCP Việt Nam và đề xuất các hàm ý chính sách giúp tăng trưởng tín dụng cho các NH TMCP Việt Nam trong thời gian tới.

1.3.2. Mục tiêu cụ thể

Làm rõ những nhân tố có vai trò chi phối sự thay đổi của tăng trưởng tín dụng tại các ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam trong bối cảnh kinh tế – tài chính đang biến động.

Phân tích mức độ ảnh hưởng và cơ chế tác động của từng nhân tố đến tăng trưởng tín dụng của các ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam thông qua các phương pháp nghiên cứu phù hợp.

Trên cơ sở kết quả phân tích, đưa ra các định hướng và khuyến nghị mang tính thực tiễn nhằm hỗ trợ các ngân hàng thương mại cổ phần nâng cao hiệu quả tăng trưởng tín dụng và hạn chế rủi ro trong thời gian tới.

1.4. Câu hỏi nghiên cứu

Yếu tố nào ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng của các NH TMCP Việt Nam?
Mức độ ảnh hưởng của các yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng của các NH TMCP Việt Nam là như thế nào?
Hàm ý chính sách nào giúp tăng trưởng tín dụng cho các NH TMCP Việt Nam trong thời gian tới?

1.5. Đối tượng và phạm vi nghiên cứu

1.5.1. Đối tượng nghiên cứu

Đối tượng nghiên cứu của luận văn là các yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng của các NH TMCP Việt Nam.

1.5.2. Phạm vi nghiên cứu

Phạm vi thời gian: Nghiên cứu các tài liệu liên quan đến nghiên cứu trong giai đoạn 2020 – 2024. Dữ liệu được thu thập từ báo cáo tài chính của 26 NH TMCP Việt Nam, số liệu kinh tế vĩ mô của ADB Indicator và Tổng Cục Thống kê Việt Nam trong giai đoạn từ năm 2015 đến năm 2024.

Phạm vi không gian: 26 NH TMCP Việt Nam.

1.6. Phương pháp nghiên cứu

Nghiên cứu định lượng được tác giả sử dụng trong nghiên cứu này.

Phương pháp nghiên cứu định lượng trong nghiên cứu này được xây dựng trên cơ sở áp dụng các mô hình hồi quy đa biến nhằm khám phá và phân tích những yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng của các NH TMCP Việt Nam. Cụ thể, nghiên cứu sử dụng ba mô hình chính: Pooled, Fixed Effect và Random Effect, áp dụng trên dữ liệu bảng (panel data) để xác định mức độ ảnh hưởng của các yếu tố như chính sách tín dụng, lãi suất, quy mô vốn, chất lượng tài sản và các yếu tố kinh tế vĩ mô khác đối với khả năng tăng trưởng tín dụng của các NH. Mỗi mô hình đều có những đặc điểm riêng biệt, giúp tác giả đánh giá tác động của các yếu tố theo các chiều hướng khác nhau, từ đó đưa ra những nhận định chính xác và có tính ứng dụng cao trong việc phát triển tín dụng tại các NH TMCP. Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Ngoài ra, trong bối cảnh nghiên cứu này sử dụng dữ liệu bảng gồm nhiều ngân hàng thương mại cổ phần qua nhiều năm, khả năng xuất hiện hiện tượng phương sai sai số thay đổi giữa các đơn vị ngân hàng là rất cao, do sự khác biệt về quy mô, chiến lược kinh doanh và mức độ quản trị rủi ro. Đồng thời, sai số giữa các kỳ thời gian cũng có thể tồn tại mối liên hệ, gây ra hiện tượng tự tương quan theo chuỗi thời gian. Do đó, phương pháp Moment tổng quát (Generalized Method of Moments – GMM) được xem là một công cụ ước lượng phù hợp. GMM không yêu cầu giả định phương sai sai số đồng nhất, có khả năng xử lý hiện tượng tự tương quan và đặc biệt hữu ích trong các mô hình có biến nội sinh hoặc biến phụ thuộc trễ. GMM tận dụng các điều kiện moment từ dữ liệu – tức là các điều kiện kỳ vọng bằng 0 giữa biến công cụ và sai số – để xây dựng hàm mục tiêu và tiến hành ước lượng các tham số mô hình một cách hiệu quả.

Bên cạnh phương pháp nghiên cứu định lượng, tác giả còn kết hợp các phương pháp nghiên cứu diễn dịch và quy nạp để tạo ra một cái nhìn toàn diện về các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng. Phương pháp diễn dịch được sử dụng để phát triển lý thuyết từ các khái niệm đã biết, qua đó xây dựng các giả thuyết nghiên cứu. Trong khi đó, phương pháp quy nạp giúp thu thập và phân tích dữ liệu thực tế để kiểm tra và điều chỉnh những giả thuyết này. Nhờ đó, nghiên cứu không chỉ dừng lại ở việc xác định các yếu tố ảnh hưởng mà còn mở rộng ra việc hiểu rõ hơn về cơ chế tác động của từng yếu tố trong từng giai đoạn cụ thể.

1.7. Đóng góp của đề tài

1.7.1 Ý nghĩa khoa học

Trên cơ sở kết quả nghiên cứu, đề tài sẽ góp phần bổ sung những luận cứ khoa học trong các hoạt động nghiên cứu sau này về các yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng của các NH.

1.7.2. Ý nghĩa thực tiễn

Trên cơ sở phân tích và đánh giá các yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng của các NH TMCP Việt Nam sẽ giúp các nhà quản lý của các NH TMCP Việt Nam nắm bắt được mức độ ảnh hưởng của các yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng của các NH từ đó, đưa ra những hàm ý chính sách nhằm giúp tăng trưởng tín dụng cho các NH TMCP Việt Nam trong thời gian tới trong thời gian tới.

1.8. Bố cục của luận văn Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Ngoài phần mở đầu, kết luận, tài liệu tham khảo, phụ lục, luận văn được tác giả xây dựng theo kết cấu 5 chương. Cụ thể:

CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU VỀ ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU
CHƯƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN
CHƯƠNG 3: PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU
CHƯƠNG 4: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU
CHƯƠNG 5: HÀM Ý CHÍNH SÁCH

Tóm tắt chương 1

Chương 1 đã giới thiệu tổng quan về đề tài nghiên cứu, nhấn mạnh tính cấp thiết trong bối cảnh hoạt động tín dụng đóng vai trò cốt lõi đối với sự phát triển của ngân hàng thương mại cổ phần (NHTMCP) tại Việt Nam. Sự biến động kinh tế vĩ mô, áp lực cạnh tranh và yêu cầu tuân thủ các chuẩn mực an toàn vốn quốc tế khiến việc nghiên cứu các nhân tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng trở nên quan trọng và cần thiết cho hoạch định chính sách ngân hàng. Trong chương này, mục tiêu nghiên cứu, đối tượng nghiên cứu cũng đat được xác định. Phương pháp nghiên cứu chủ yếu dựa trên mô hình dữ liệu bảng động, với công cụ ước lượng GMM nhằm xử lý vấn đề nội sinh và đưa ra kết quả tin cậy. Đề tài đóng góp cả về mặt lý thuyết, khi bổ sung bằng chứng thực nghiệm về các nhân tố tác động đến tăng trưởng tín dụng trong bối cảnh Việt Nam, và về mặt thực tiễn, thông qua hàm ý chính sách hỗ trợ quản trị ngân hàng.

Cuối cùng, chương cũng trình bày bố cục của luận văn gồm năm chương, đảm bảo logic từ cơ sở lý thuyết, phương pháp nghiên cứu, kết quả phân tích đến đề xuất chính sách.

CHƯƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN

2.1. Một số khái niệm

2.1.1. Tín dụng

Theo Frederic và Mishkin (2021): Tín dụng được hiểu là sự thỏa thuận trong đó một bên cho phép bên còn lại tiếp cận tài sản tài chính với kỳ vọng sẽ được hoàn trả trong tương lai, thường kèm theo một phần bù đắp (lãi suất) cho việc trì hoãn tiêu dùng. Theo quan điểm kinh tế học tài chính hiện đại, tín dụng không chỉ là hoạt động cho vay đơn thuần mà còn là hành vi “hoãn tiêu dùng” – phản ánh niềm tin của bên cho vay vào khả năng và thiện chí hoàn trả của bên đi vay. Điều này cho thấy tín dụng gắn liền với rủi ro và lòng tin.

Nguyễn Minh Kiều (2020): Tín dụng là quá trình cho vay trong đó người cho vay tạm thời chuyển giao một lượng giá trị (thường là tiền) cho người đi vay sử dụng, với cam kết rằng người đi vay sẽ hoàn trả trong tương lai kèm theo một khoản chi phí sử dụng vốn. Tác giả Nguyễn Minh Kiều đề cao yếu tố thời gian và chi phí vốn trong hoạt động tín dụng, phản ánh sự đánh đổi giữa giá trị hiện tại và tương lai của tiền. Đây là cơ sở để hình thành lãi suất – công cụ định giá chi phí của tín dụng trong nền kinh tế thị trường. Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Theo Luật Các tổ chức tín dụng Việt Nam năm 2010, được sửa đổi và bổ sung năm 2017, khái niệm tín dụng được hiểu là việc tổ chức tín dụng cấp cho khách hàng quyền sử dụng một khoản tiền nhất định dựa trên thỏa thuận hoàn trả trong tương lai. Hoạt động này có thể được thực hiện thông qua nhiều nghiệp vụ tài chính khác nhau như cho vay, chiết khấu, cho thuê tài chính, bao thanh toán, bảo lãnh ngân hàng, cũng như các hình thức cấp tín dụng khác được pháp luật cho phép. Định nghĩa pháp lý này có phạm vi bao quát hơn khi đề cập đến nhiều hình thức cấp tín dụng. Tín dụng không chỉ giới hạn trong nghiệp vụ cho vay mà còn bao gồm các phương thức tài chính khác như chiết khấu thương phiếu hay bảo lãnh, thể hiện sự đa dạng và phát triển của thị trường tài chính hiện đại.

Nguyễn Văn Tiến (2017) cho rằng: Tín dụng là hoạt động tài chính mà trong đó một chủ thể (thường là ngân hàng hoặc tổ chức tài chính) chuyển giao quyền sử dụng một khoản tiền cho bên đi vay trong một thời hạn nhất định. Bên đi vay có nghĩa vụ hoàn trả cả vốn gốc lẫn phần lợi tức kèm theo đúng thời hạn quy định. Định nghĩa này nhấn mạnh đến yếu tố “quyền sử dụng vốn”, cho thấy bản chất của tín dụng không phải là chuyển nhượng sở hữu vĩnh viễn mà là sự “cho mượn có điều kiện hoàn trả”. Đồng thời, yếu tố sinh lời (trả lãi) thể hiện rõ chức năng lợi nhuận của tín dụng.

Qua các định nghĩa của các tác giả trong và ngoài nước, có thể thấy rằng tín dụng không chỉ đơn thuần là quan hệ vay và cho vay, mà còn là một cơ chế vận hành dòng vốn, là công cụ để phân phối lại nguồn lực tài chính tạm thời trong xã hội. Mỗi định nghĩa đều có điểm nhấn riêng: có người nhấn mạnh tính pháp lý, người khác đề cao yếu tố chi phí, và một số tác giả tập trung vào vai trò phân phối hoặc chức năng đầu tư.

Tóm lại, tín dụng có thể được hiểu là một cơ chế tài chính đặc thù, trong đó một bên chuyển giao quyền sử dụng một lượng vốn nhất định cho bên khác trong một thời gian có hạn, kèm theo nghĩa vụ hoàn trả và chi phí sử dụng vốn; đồng thời là công cụ quan trọng trong việc điều phối dòng tiền, kích thích tiêu dùng, đầu tư và tăng trưởng kinh tế.

2.1.2. Tăng trưởng tín tụng Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Theo Lane và Quade (2014): “Tăng trưởng tín dụng là sự gia tăng trong giá trị dư nợ cho vay đối với các đối tượng là cá nhân và tổ chức. Quy mô tín dụng gia tăng cũng đồng nghĩa với việc khách hàng có thể vay mượn được nhiều vốn hơn để sử dụng cho các nhu cầu chi tiêu, đầu tư cũng như kinh doanh”.

Nguyễn Văn Tiến (2013): “Tăng trưởng tín dụng là một trong những yếu tố quan trọng giúp các NHTM từng bước mở rộng thị phần, nâng cao lợi nhuận và thương hiệu của mình trong nền kinh tế thông qua các biện pháp gia tăng nguồn vốn huy động một cách có hiệu quả cũng như sử dụng cách chính sách, nguồn lực hiện có một cách hợp lý để mở rộng các khoản cấp tín dụng cũng như đáp ứng nhu cầu vốn kịp thời cho các chủ thể cần vốn trong nền kinh tế”.

Nguyễn Thị Thu Trang và cộng sự (2023) “Tăng trưởng tín dụng được hiểu là sự gia tăng trong cung tiền (M1 và M2) hay cụ thể hơn là sự tăng lên của khoản mục cho vay khách hàng trong quá trình thực hiện HĐKD của ngân hàng và cũng từ đó mà các NHTM sẽ có cơ hội để nâng cao lợi nhuận cũng như vị thế, thương hiệu của mình trên thị trường. Ngoài ra, xét theo góc độ tính toán, tỷ lệ phần trăm của sự tăng lên (hoặc giảm xuống) về khối lượng giá trị tiền tệ mà hệ thống ngân hàng cung cấp cho các chủ thể của mình trong nền kinh tế ở kỳ này so với kỳ trước được xem là tăng trưởng tín dụng. Tốc độ tăng trưởng tín dụng thường được xác định hằng năm nhằm tránh hiện tượng tín dụng tăng trưởng quá mức trong khi nền kinh tế đang có dấu hiệu giảm sút”.

Thông qua các định nghĩa trên, có thể hiểu: Tăng trưởng tín dụng có thể được hiểu là sự mở rộng và gia tăng giá trị các khoản vay mà các ngân hàng thương mại cung cấp cho khách hàng cá nhân và tổ chức trong nền kinh tế. Đây là một quá trình phản ánh khả năng ngân hàng đáp ứng nhu cầu vốn của nền kinh tế, từ việc phục vụ chi tiêu tiêu dùng đến đầu tư và phát triển sản xuất, kinh doanh. Sự tăng trưởng này không chỉ giúp các ngân hàng gia tăng dư nợ cho vay mà còn tạo cơ hội để nâng cao khả năng sinh lời và củng cố thương hiệu, vị thế của mình trên thị trường tài chính. Tăng trưởng tín dụng không đơn thuần chỉ là việc cung cấp nhiều vốn hơn, mà còn liên quan đến việc ngân hàng áp dụng các chính sách tín dụng hợp lý, sử dụng hiệu quả các nguồn lực huy động và quản lý các khoản cấp tín dụng một cách khoa học. Quá trình này giúp các ngân hàng duy trì sự ổn định tài chính, đồng thời góp phần vào sự phát triển chung của nền kinh tế thông qua việc đảm bảo rằng các nhu cầu vốn của các chủ thể trong nền kinh tế được nhanh chóng đáp ứng và phù hợp. Tốc độ tăng trưởng tín dụng thường được tính toán theo tỷ lệ phần trăm so với kỳ trước, và việc theo dõi chỉ số này sẽ giúp các nhà quản lý ngân hàng và các nhà hoạch định chính sách nắm bắt tình hình tín dụng trong nền kinh tế, tránh tình trạng tín dụng tăng trưởng quá nóng trong bối cảnh kinh tế có dấu hiệu suy yếu. Như vậy, tăng trưởng tín dụng không chỉ là một chỉ số tài chính mà còn là yếu tố quyết định khả năng phục hồi và phát triển bền vững của nền kinh tế.

2.2. Đặc điểm tín dụng ngân hàng Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Tín dụng NH là một hình thức tín dụng đặc thù, đóng vai trò chủ đạo trong hệ thống tài chính – NH hiện nay. Hình thức tín dụng này mang một số đặc điểm nổi bật, được khẳng định trong nhiều nghiên cứu và giáo trình chuyên ngành.

Thứ nhất, tín dụng NH được thực hiện bởi các TCTD chuyên nghiệp, có chức năng huy động và cho vay vốn theo quy định của pháp luật. Theo Nguyễn Văn Tiến (2017), chủ thể cung ứng tín dụng trong trường hợp này là các ngân hàng thương mại, hoạt động dựa trên giấy phép của Ngân hàng Nhà nước và tuân thủ nghiêm ngặt các quy định pháp lý về quản lý rủi ro, cấp tín dụng và đảm bảo an toàn hệ thống. Đặc điểm này giúp phân biệt tín dụng ngân hàng với các hình thức tín dụng dân sự hoặc tín dụng phi chính thức.

Thứ hai, nguồn vốn cho vay của ngân hàng chủ yếu đến từ hoạt động huy động tiền gửi từ dân cư và tổ chức kinh tế. Điều này thể hiện vai trò trung gian tài chính của ngân hàng trong việc điều tiết dòng vốn trong nền kinh tế – huy động từ nơi thừa vốn và phân phối đến nơi có nhu cầu sử dụng (Nguyễn Minh Kiều, 2020). Nhờ đó, ngân hàng không chỉ là người cho vay mà còn là cầu nối quan trọng giữa người gửi tiền và người vay vốn.

Thứ ba, một nguyên tắc cốt lõi trong hoạt động tín dụng ngân hàng là tính hoàn trả bắt buộc. Các khoản tín dụng được cấp phát luôn đi kèm với nghĩa vụ hoàn trả cả gốc và lãi trong một thời gian xác định. Theo Mishkin (2021), điều này xuất phát từ đặc tính “hoãn tiêu dùng” của tín dụng, trong đó người cho vay chấp nhận từ bỏ quyền sử dụng tiền trong hiện tại để nhận lại một khoản lớn hơn trong tương lai, điều này tạo nên bản chất sinh lời và rủi ro của tín dụng.

Thứ tư, tín dụng ngân hàng luôn được thực hiện trên cơ sở pháp lý rõ ràng, thông qua hợp đồng tín dụng. Hợp đồng này quy định đầy đủ các điều khoản về hạn mức, kỳ hạn, lãi suất, tài sản bảo đảm và nghĩa vụ giữa hai bên. Luật Các tổ chức tín dụng sửa đổi năm 2017 cũng xác định rằng các hình thức cấp tín dụng như cho vay, chiết khấu, bảo lãnh… đều phải được ràng buộc bằng các thỏa thuận pháp lý chặt chẽ để bảo vệ quyền lợi của các bên và đảm bảo an toàn hệ thống tài chính (Quốc hội, 2017).

Thứ năm, nhằm đảm bảo an toàn vốn, ngân hàng thường yêu cầu khách hàng cung cấp tài sản bảo đảm hoặc chứng minh năng lực trả nợ thông qua phương án kinh doanh khả thi. Như Rose và Hudgins (2012) chỉ ra, quản trị rủi ro tín dụng là một trong những nhiệm vụ quan trọng nhất của ngân hàng, bởi vì mọi khoản tín dụng đều tiềm ẩn khả năng không thu hồi được vốn nếu đánh giá sai năng lực tài chính hoặc độ tin cậy của khách hàng.

Cuối cùng, tín dụng ngân hàng mang tính thương mại rõ rệt, bởi nó là nguồn thu chủ yếu của ngân hàng thông qua hoạt động tính lãi. Do chịu sự tác động của quy luật cung – cầu về vốn trên thị trường, tín dụng ngân hàng thường gắn liền với mục tiêu tối đa hóa lợi nhuận (Nguyễn Minh Kiều, 2020; Rose và Hudgins, 2012). Đây là điểm khác biệt quan trọng so với tín dụng nhà nước hay tín dụng ưu đãi. Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Tóm lại, tín dụng ngân hàng là một hoạt động tài chính có tổ chức, mang tính hệ thống và chịu sự kiểm soát chặt chẽ. Các đặc điểm như: tính chuyên nghiệp của chủ thể cấp tín dụng, nguồn vốn từ huy động, tính hoàn trả bắt buộc, ràng buộc pháp lý, yêu cầu bảo đảm an toàn vốn và mục tiêu lợi nhuận đã tạo nên bản chất đặc thù của loại hình tín dụng này. Việc hiểu rõ các đặc điểm đó là cơ sở quan trọng để phân tích vai trò của tín dụng ngân hàng trong nền kinh tế thị trường hiện đại.

2.3. Vai trò tín dụng ngân hàng

Tín dụng ngân hàng không chỉ là một hoạt động KD then chốt của hệ thống ngân hàng thương mại, mà còn giữ vai trò trọng yếu trong việc thúc đẩy tăng trưởng kinh tế, điều tiết dòng vốn và hỗ trợ các chủ thể kinh tế phát triển sản xuất – kinh doanh. Các vai trò cơ bản của tín dụng ngân hàng có thể được phân tích như sau:

Thúc đẩy sự phát triển kinh tế – xã hội

Tín dụng ngân hàng là một trong những công cụ hữu hiệu để chuyển tải vốn từ khu vực dư thừa sang khu vực thiếu vốn, qua đó kích thích tiêu dùng, đầu tư và sản xuất. Theo Nguyễn Minh Kiều (2020), tín dụng đóng vai trò then chốt trong việc bảo đảm chu chuyển vốn trong nền kinh tế, từ đó giúp khai thác hiệu quả các nguồn lực xã hội như đất đai, lao động, công nghệ. Nhờ có tín dụng, các doanh nghiệp có điều kiện mở rộng quy mô, đổi mới máy móc và nâng cao năng suất lao động.

Tăng khả năng tiếp cận vốn cho các thành phần kinh tế

Theo Rose và Hudgins (2012), tín dụng ngân hàng góp phần mở rộng khả năng tiếp cận tài chính cho các doanh nghiệp vừa và nhỏ, hộ gia đình, nông dân và các cá nhân có nhu cầu vốn sản xuất, tiêu dùng, nhất là trong điều kiện các nguồn vốn tự có còn hạn chế. Với mạng lưới rộng khắp và chính sách tín dụng linh hoạt, ngân hàng thương mại trở thành cầu nối thiết yếu giữa người cần vốn và thị trường tài chính.

Góp phần ổn định và phát triển hệ thống tài chính

Tín dụng ngân hàng là công cụ để Ngân hàng Trung ương thực hiện chính sách tiền tệ thông qua việc kiểm soát lãi suất, hạn mức tín dụng và cung tiền. Mishkin (2021) chỉ ra rằng, khi tín dụng tăng trưởng lành mạnh, nó giúp duy trì thanh khoản và ổn định hệ thống ngân hàng, ngược lại nếu tín dụng bị lạm dụng hoặc tăng trưởng nóng sẽ gây rủi ro cho toàn bộ nền kinh tế. Vì vậy, tín dụng ngân hàng không chỉ tạo ra lợi ích cho doanh nghiệp mà còn là công cụ điều tiết vĩ mô hiệu quả.

Hỗ trợ thực hiện chính sách phát triển của Nhà nước Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Tín dụng ngân hàng còn là công cụ đắc lực để triển khai các chính sách phát triển ưu tiên của Chính phủ, như phát triển nông nghiệp – nông thôn, hỗ trợ doanh nghiệp nhỏ và vừa, hay thúc đẩy chuyển đổi số. Theo Nguyễn Văn Tiến (2017), các chương trình tín dụng chính sách như cho vay hộ nghèo, vay ưu đãi học sinh sinh viên, hay tín dụng nông nghiệp công nghệ cao đều được triển khai thông qua các tổ chức tín dụng, góp phần thực hiện các mục tiêu phát triển toàn diện.

Tạo nguồn thu và duy trì hoạt động của ngân hàng

Tín dụng là nghiệp vụ sinh lời chủ yếu của ngân hàng thương mại. Thông qua hoạt động cho vay và thu lãi, ngân hàng có thể đảm bảo nguồn thu ổn định, từ đó duy trì hoạt động, mở rộng quy mô và gia tăng giá trị cho cổ đông (Rose và Hudgins, 2012). Đây cũng là lý do khiến quản trị rủi ro tín dụng luôn được các ngân hàng đặt lên hàng đầu, vì nó ảnh hưởng trực tiếp đến chất lượng tài sản và hiệu quả kinh doanh của tổ chức tín dụng.

Từ các phân tích trên, có thể thấy tín dụng ngân hàng là đòn bẩy quan trọng để phát triển kinh tế, ổn định tài chính và hỗ trợ chính sách công. Nó không chỉ phục vụ lợi ích riêng của ngân hàng, mà còn góp phần điều phối nguồn lực trong toàn nền kinh tế theo hướng hiệu quả và bền vững. Chính vì thế, việc quản lý và phát triển hoạt động tín dụng một cách hợp lý, an toàn là nhiệm vụ không thể thiếu trong điều hành kinh tế vĩ mô cũng như trong chiến lược kinh doanh của các ngân hàng thương mại.

2.4. Các yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng của các NH TMCP

2.4.1 Các yếu tố bên trong

Huy động vốn

Nguồn vốn huy động từ dân cư và tổ chức kinh tế luôn đóng vai trò trung tâm trong cơ cấu vốn của ngân hàng thương mại, thường chiếm khoảng 70% tổng nguồn vốn (World Bank, 2020). Không chỉ có tỷ trọng cao, đây còn là nguồn vốn có chi phí sử dụng thấp và ổn định, giúp ngân hàng dễ dàng xây dựng chiến lược tín dụng dài hạn (Ngân hàng Nhà nước Việt Nam, 2023). Nhờ đặc tính này, ngân hàng có thể duy trì hoạt động ổn định, mở rộng tín dụng, nâng cao hiệu quả kinh doanh và khả năng cạnh tranh trong bối cảnh thị trường tài chính nhiều biến động (IMF, 2021).

Thanh khoản của ngân hàng

Thanh khoản thể hiện khả năng ngân hàng thực hiện các nghĩa vụ tài chính đúng hạn, là yếu tố quan trọng để phòng ngừa rủi ro hệ thống và duy trì lòng tin của khách hàng (IMF, 2022). Tuy nhiên, việc giữ thanh khoản quá cao có thể làm giảm hiệu quả sử dụng vốn, trong khi thanh khoản thấp làm gia tăng rủi ro mất khả năng chi trả. Do đó, các ngân hàng cần xây dựng chính sách quản lý thanh khoản linh hoạt, phù hợp với rủi ro và điều kiện kinh tế vĩ mô (Shingjergji và Hyseni, 2015).

Nợ xấu Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Nợ xấu là những khoản vay có khả năng không thu hồi vốn hoặc lãi, thường được phân loại từ nhóm 3 trở lên theo Thông tư 11/2021/TT-NHNN của Ngân hàng Nhà nước. Nợ xấu không chỉ ảnh hưởng đến lợi nhuận mà còn làm giảm khả năng cung ứng tín dụng mới và làm gia tăng chi phí thu hồi nợ (World Bank, 2021). Nếu không kiểm soát tốt, nợ xấu có thể dẫn đến rủi ro hệ thống, ảnh hưởng đến ổn định tài chính quốc gia (Ngân hàng Nhà nước Việt Nam, 2023).

Quy mô ngân hàng

Quy mô ngân hàng – đo bằng tổng tài sản hoặc vốn điều lệ – có mối quan hệ tích cực với hiệu quả tín dụng và khả năng sinh lời (Chun và Ardaaragchaa, 2024). Ngân hàng lớn thường tập trung vào cho vay doanh nghiệp lớn, với giá trị khoản vay cao, giúp tối ưu hóa nguồn lực và giảm chi phí trên mỗi đơn vị tín dụng. Trong khi đó, ngân hàng nhỏ thường hướng tới phân khúc cá nhân, doanh nghiệp nhỏ, giúp đa dạng hóa rủi ro. Theo World Bank (2020), quy mô lớn đi kèm với khả năng ứng dụng công nghệ tốt hơn và tăng cường khả năng mở rộng thị phần.

Lãi suất

Lãi suất là công cụ chính sách ảnh hưởng trực tiếp đến hoạt động huy động và cho vay của ngân hàng. Lãi suất huy động thấp giúp tiết kiệm chi phí, trong khi lãi suất cho vay cần phản ánh đúng mức độ rủi ro tín dụng và khả năng chi trả của khách hàng (Lê Tấn Phước, 2017). Theo IMF (2022), việc thiết lập mức lãi suất hợp lý sẽ đảm bảo hiệu quả tài chính, ổn định thanh khoản và hỗ trợ tăng trưởng tín dụng bền vững.

2.4.2 Các yếu tố bên ngoài Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Tốc độ tăng trưởng kinh tế

Tăng trưởng kinh tế, thường được phản ánh qua sự gia tăng Tổng sản phẩm quốc nội (GDP), có mối quan hệ chặt chẽ với hoạt động tín dụng của hệ thống ngân hàng. Khi nền kinh tế vận hành hiệu quả, sản xuất, tiêu dùng và đầu tư đều tăng mạnh, dẫn đến nhu cầu về vốn trong xã hội gia tăng đáng kể. Trong bối cảnh đó, các ngân hàng thương mại thường đẩy mạnh hoạt động cho vay nhằm đáp ứng nhu cầu tài chính của các doanh nghiệp và cá nhân, đồng thời tận dụng cơ hội để mở rộng dư nợ tín dụng (World Bank, 2020).

Ngược lại, khi nền kinh tế rơi vào giai đoạn suy thoái hoặc tăng trưởng chậm, hoạt động sản xuất – kinh doanh bị thu hẹp, kéo theo sự giảm sút trong nhu cầu tín dụng. Doanh nghiệp gặp khó khăn trong việc duy trì dòng tiền, dễ rơi vào tình trạng nợ quá hạn, khiến các ngân hàng phải đối mặt với rủi ro tín dụng cao hơn (IMF, 2022). Trong tình huống này, các tổ chức tín dụng có xu hướng siết chặt tiêu chuẩn cho vay, làm chậm lại tốc độ tăng trưởng tín dụng. Do đó, sự biến động của tăng trưởng kinh tế là một yếu tố nền tảng tác động đến xu hướng mở rộng hay thu hẹp tín dụng ngân hàng.

Lạm phát

Lạm phát – sự gia tăng mức giá chung của hàng hóa và dịch vụ – có tác động sâu sắc đến hoạt động huy động vốn và cấp tín dụng của các ngân hàng thương mại. Trong điều kiện lạm phát cao, giá trị thực của đồng tiền bị suy giảm, người dân có xu hướng chuyển từ tiết kiệm sang các tài sản phòng hộ như bất động sản, vàng hoặc chứng khoán. Hệ quả là nguồn vốn huy động từ khu vực dân cư và doanh nghiệp vào ngân hàng bị thu hẹp đáng kể (Ngân hàng Nhà nước Việt Nam, 2023).

Sự thiếu hụt này buộc các ngân hàng phải đối mặt với áp lực thanh khoản và hạn chế khả năng mở rộng tín dụng. Hơn nữa, trong môi trường lạm phát, chi phí vốn tăng cao, khiến lãi suất cho vay có thể tăng theo, từ đó tác động đến khả năng vay vốn của DN và hộ KD (IMF, 2021). Nếu không có các chính sách kiểm soát lạm phát hiệu quả, như nâng lãi suất điều hành hay kiểm soát tăng trưởng cung tiền, hoạt động tín dụng sẽ bị bóp nghẹt, làm chậm lại quá trình phục hồi kinh tế sau khủng hoảng.

2.5. Một số lý thuyết liên quan Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Thuyết trung gian tài chính (Financial Intermediation Theory)

Thuyết trung gian tài chính cho rằng ngân hàng tồn tại nhằm khắc phục các hạn chế của thị trường tài chính trực tiếp, đặc biệt là chi phí giao dịch cao và sự thiếu hụt thông tin giữa các chủ thể kinh tế. Thông qua hoạt động huy động và phân phối vốn, ngân hàng góp phần nâng cao hiệu quả luân chuyển nguồn lực trong nền kinh tế (Freixas & Rochet, 2008).

Từ góc độ lý thuyết này, khả năng huy động vốn được xem là điều kiện nền tảng để ngân hàng mở rộng hoạt động cho vay, bởi tín dụng chỉ có thể tăng trưởng khi ngân hàng chủ động được nguồn vốn đầu vào. Do đó, tỷ lệ huy động được kế thừa từ thuyết trung gian tài chính như một yếu tố có ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng.

Bên cạnh đó, thuyết trung gian tài chính cũng nhấn mạnh vai trò của tính thanh khoản trong việc đảm bảo sự ổn định hoạt động của ngân hàng. Khi ngân hàng không duy trì được mức thanh khoản hợp lý, khả năng mở rộng tín dụng sẽ bị hạn chế nhằm tránh rủi ro mất khả năng chi trả. Vì vậy, tỷ lệ thanh khoản được đưa vào mô hình nghiên cứu trên cơ sở lý thuyết này.

Ngoài ra, ngân hàng có quy mô lớn thường có lợi thế trong việc khai thác hiệu quả chức năng trung gian nhờ mạng lưới rộng, khả năng đa dạng hóa rủi ro và ứng dụng công nghệ. Điều này tạo điều kiện thuận lợi cho tăng trưởng tín dụng (Gorton & Winton, 2003).

Lý thuyết thông tin bất cân xứng (Asymmetric Information Theory)

Lý thuyết thông tin bất cân xứng chỉ ra rằng trong quan hệ tín dụng, người vay thường nắm giữ nhiều thông tin hơn ngân hàng, dẫn đến hiện tượng tuyển chọn bất lợi trước khi cho vay và rủi ro đạo đức sau khi giải ngân (Akerlof, 1970). Những vấn đề này làm gia tăng rủi ro tín dụng và ảnh hưởng trực tiếp đến quyết định cho vay của ngân hàng.

Xuất phát từ lý thuyết này, tỷ lệ nợ xấu được xem là chỉ báo phản ánh mức độ rủi ro phát sinh do bất cân xứng thông tin trong hoạt động tín dụng. Khi tỷ lệ nợ xấu tăng, ngân hàng có xu hướng thận trọng hơn trong việc mở rộng cho vay, từ đó kìm hãm tăng trưởng tín dụng (Stiglitz & Weiss, 1981). Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Lý thuyết an toàn vốn (Capital Adequacy Theory)

Lý thuyết an toàn vốn nhấn mạnh rằng ngân hàng cần duy trì mức vốn tự có tối thiểu để hấp thụ các tổn thất tiềm ẩn và bảo vệ sự ổn định của hệ thống tài chính. Các chuẩn mực Basel cho thấy vốn tự có đóng vai trò như một ràng buộc đối với khả năng mở rộng tài sản có rủi ro của ngân hàng (BIS, 2011).

Từ nền tảng lý thuyết này, tỷ lệ vốn phản ánh năng lực tài chính và mức độ chịu đựng rủi ro của ngân hàng. Ngân hàng có tỷ lệ vốn cao thường có khả năng mở rộng tín dụng lớn hơn trong khi vẫn đảm bảo yêu cầu an toàn hệ thống (Berger & Bouwman, 2013).

Lý thuyết kinh tế quy mô (Economies of Scale Theory)

Lý thuyết kinh tế quy mô cho rằng khi quy mô hoạt động tăng lên, chi phí bình quân trên mỗi đơn vị giao dịch có thể giảm nhờ khai thác hiệu quả công nghệ, nhân lực và hệ thống quản trị (Berger et al., 1987). Trong lĩnh vực ngân hàng, lợi thế quy mô giúp giảm chi phí thẩm định tín dụng và quản lý rủi ro.

Do đó, quy mô ngân hàng được kế thừa từ lý thuyết kinh tế quy mô như một yếu tố có ảnh hưởng tích cực đến tăng trưởng tín dụng của các ngân hàng TMCP.

Lý thuyết cầu tín dụng (Loan Demand Theory)

Lý thuyết cầu tín dụng cho rằng nhu cầu vay vốn phụ thuộc chủ yếu vào chi phí sử dụng vốn và triển vọng hoạt động kinh tế. Khi lãi suất tăng, chi phí vay vốn cao làm giảm cầu tín dụng; ngược lại, lãi suất thấp sẽ kích thích nhu cầu vay vốn để đầu tư và tiêu dùng (Jaffee & Modigliani, 1969).

Trên cơ sở đó, lãi suất được đưa vào mô hình nghiên cứu như một yếu tố đại diện cho chi phí vốn vay, có ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng ngân hàng.

Ngoài ra, khi nền kinh tế tăng trưởng, hoạt động sản xuất – kinh doanh mở rộng sẽ kéo theo nhu cầu vốn lớn hơn. Vì vậy, tăng trưởng GDP được xem là biến phản ánh cầu tín dụng của nền kinh tế và có mối quan hệ với tăng trưởng tín dụng ngân hàng (Kashyap & Stein, 2000).

Lý thuyết chu kỳ kinh doanh (Business Cycle Theory)

Lý thuyết chu kỳ kinh doanh cho rằng các biến động kinh tế diễn ra theo chu kỳ, trong đó tín dụng có xu hướng mở rộng trong giai đoạn tăng trưởng và thu hẹp trong giai đoạn suy thoái (Schumpeter, 1939).

Từ cách tiếp cận này, tỷ lệ lạm phát được xem là yếu tố phản ánh mức độ ổn định kinh tế vĩ mô. Lạm phát cao thường đi kèm chính sách tiền tệ thắt chặt, làm suy giảm khả năng mở rộng tín dụng của ngân hàng (Mishkin, 2016).

2.6. Tổng quan về lĩnh vực nghiên cứu Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

2.6.1. Nghiên cứu ngoài nước

Akinlo và Oni (2015) nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng tăng trưởng tín dụng ngân hàng ở Nigeria 1980-2010. Thông qua sử dụng kỹ thuật mô hình hiệu chỉnh lỗi. Kết quả cho thấy tiền tệ rộng, phí bảo hiểm rủi ro theo chu kỳ và tỷ lệ thanh khoản có xu hướng làm tăng tín dụng cho khu vực tư nhân. Tuy nhiên, lãi suất cho vay ưu đãi và tỷ lệ dự trữ dẫn đến giảm tín dụng cho khu vực tư nhân. Tín dụng tư nhân tăng theo lạm phát, nhưng không phải theo tỷ lệ một: một, nghĩa là lạm phát có xu hướng làm giảm tín dụng ngân hàng thực tế cho khu vực tư nhân.

Shingjergji và Hyseni (2015) phân tích sự ảnh hưởng của một số yếu tố vĩ mô và ngân hàng đến tăng trưởng tín dụng trong hệ thống NH Albania. Qua việc tổng hợp tài liệu nghiên cứu, có thể nhận thấy rằng tăng trưởng tín dụng trong hệ thống ngân hàng bị ảnh hưởng bởi cả yếu tố vĩ mô và yếu tố ngân hàng. Các tác giả sử dụng tăng trưởng tín dụng làm biến phụ thuộc, trong khi đó các yếu tố độc lập bao gồm: tăng trưởng GDP, tỷ lệ lạm phát, tỷ lệ thất nghiệp, lãi suất cho vay, tỷ lệ an toàn vốn, quy mô ngân hàng và tỷ lệ nợ xấu. Mối quan hệ giữa tăng trưởng tín dụng và các yếu tố vĩ mô, ngân hàng đã được kiểm nghiệm bằng mô hình hồi quy, như phương pháp bình phương tối thiểu thông thường (OLS). Các tác giả xem xét giai đoạn từ năm 2002 đến 2013 sử dụng dữ liệu bảng theo quý cho toàn bộ hệ thống ngân hàng Albania với tổng cộng 48 quan sát cho mỗi biến. Kết quả hồi quy chỉ ra rằng tăng trưởng tín dụng trong hệ thống ngân hàng Albania có mối quan hệ tích cực với tăng trưởng GDP, tỷ lệ lạm phát và tỷ lệ an toàn vốn, trong khi đó có mối quan hệ tiêu cực với tỷ lệ thất nghiệp, lãi suất, nợ xấu và quy mô ngân hàng.

Ivanović (2016) xác định và ước lượng các yếu tố quyết định tăng trưởng tín dụng tại Montenegro, khám phá cả các yếu tố cầu và yếu tố cung, đặc biệt chú ý đến các yếu tố cung. Các phát hiện của chúng tôi xác nhận rằng những diễn biến kinh tế tích cực và sự gia tăng tiềm năng huy động tiền gửi của các NH dẫn đến sự tăng trưởng tín dụng cao hơn. Hơn nữa, các phát hiện của chúng tôi nhấn mạnh rằng sự ổn định của hệ thống NH là yếu tố quyết định trong việc thúc đẩy các hoạt động cho vay của ngân hàng. Các tác giả cung cấp bằng chứng rằng việc yếu đi của bảng cân đối kế toán các ngân hàng, thể hiện qua tỷ lệ nợ xấu cao và tỷ lệ khả năng thanh toán thấp, có tác động tiêu cực đến cung tín dụng. Ngoài ra, bài báo này cung cấp một phân tích chi tiết về các yếu tố quyết định tăng trưởng tín dụng bằng cách cho phép các yếu tố này khác nhau trước và sau cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu, Mô hình sau khủng hoảng chỉ ra rằng các chỉ số cung tín dụng đã trở nên quan trọng hơn trong việc giải thích tăng trưởng tín dụng, trong khi mô hình trước khủng hoảng cung cấp bằng chứng rằng cả các yếu tố cầu và yếu tố cung đều có ảnh hưởng trong việc giải thích sự tăng trưởng tín dụng. Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Akani và Onyema (2017) nghiên cứu các yếu tố quyết định tăng trưởng tín dụng ở Nigeria. Dữ liệu chuỗi thời gian hàng năm được lấy từ bản tin thống kê của Ngân hàng Trung ương Nigeria trong giai đoạn 1981-2016. Ba mô hình hồi quy bội đã được xây dựng để khảo sát tác động của các biến số vĩ mô, các biến số chính sách tiền tệ và các yếu tố quốc tế đến sự tăng trưởng tín dụng trong nước ròng của Nigeria. Kiểm tra đơn gốc chỉ ra rằng tất cả các biến đều ổn định tại sai khác bậc nhất khi sử dụng kiểm tra Augmented Dickey Fuller (ADF). Kết quả kiểm tra đồng liên kết Johansen cho thấy có một mối quan hệ động tích cực dài hạn giữa các biến phụ thuộc và các biến độc lập. Kết quả kiểm tra nhân quả Granger chỉ ra mối quan hệ đơn biến từ các biến độc lập đến biến phụ thuộc. Về các yếu tố vĩ mô, chi tiêu công, tỷ lệ lạm phát và hình thành vốn có mối quan hệ tiêu cực với sự tăng trưởng tín dụng trong nước ròng của Nigeria, trong khi đó, sản phẩm quốc nội thực, doanh thu của chính phủ và cán cân thanh toán có tác động tích cực đến biến phụ thuộc. Nghiên cứu kết luận rằng các yếu tố vĩ mô có ảnh hưởng đáng kể đến sự tăng trưởng tín dụng trong nước ròng của Nigeria. Về các biến số chính sách tiền tệ, tỷ lệ trái phiếu kho bạc, lãi suất và việc tuân thủ các quy định tín dụng có tác động tiêu cực đến tín dụng trong nước ròng, trong khi đó, tỷ lệ chính sách tiền tệ, sự phát triển tài chính sâu rộng và tăng trưởng cung tiền rộng có tác động tích cực đến các biến phụ thuộc. Nghiên cứu cũng kết luận rằng các yếu tố chính sách tiền tệ không có mối quan hệ đáng kể với sự tăng trưởng tín dụng trong nước ròng của Nigeria. Về các yếu tố quốc tế, tỷ giá hối đoái, thanh khoản quốc tế, đầu tư trực tiếp nước ngoài và sự mở cửa của nền kinh tế có tác động tích cực đến tín dụng trong nước ròng, trong khi đó, tín dụng xuyên biên giới và đầu tư cổ phiếu nước ngoài ròng có mối quan hệ tiêu cực với tín dụng trong nước ròng. Từ kết quả, các tác giả kết luận rằng các yếu tố quốc tế không có mối quan hệ đáng kể với sự tăng trưởng tín dụng trong nước ròng của Nigeria. Do đó, nghiên cứu khuyến nghị rằng các chính sách vĩ mô, chính sách tiền tệ và chính sách đối ngoại cần được xây dựng để đạt được mức tín dụng trong nước ròng cân bằng trong nền kinh tế.

Chun và Ardaaragchaa (2024) phân tích các yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng bằng dữ liệu từ các ngân hàng thương mại của Mông Cổ. Do lịch sử hoạt động ngắn của các ngân hàng Mông Cổ trong gia đoạn 2010 – 2020, nghiên cứu về hành vi cho vay của các ngân hàng này còn hạn chế, vì vậy, bài báo này nghiên cứu tác động của tỷ lệ nợ xấu đến tổng tăng trưởng tín dụng sử dụng mô hình hồi quy bình phương tối thiểu (OLS) với dữ liệu bảng. Nghiên cứu sử dụng các biến liên quan đến ngân hàng như tỷ lệ cho vay trên huy động vốn, tỷ lệ dự phòng trên tổng danh mục cho vay, tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tài sản và tỷ lệ thanh khoản, cũng như các biến kinh tế như tỷ lệ tăng trưởng sản phẩm quốc nội thực (GDP), lãi suất và tỷ lệ lạm phát. Kết quả của bài báo cho thấy nợ xấu có tác động tiêu cực đáng kể đến tăng trưởng tín dụng tổng thể. Điều này có nghĩa là nợ xấu ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động của ngân hàng, từ đó tác động đến sự ổn định tài chính và nền kinh tế thực. Hơn nữa, nợ xấu cao làm giảm lợi nhuận của ngân hàng. Bài báo cũng phát hiện rằng dự phòng tổn thất và tỷ lệ thanh khoản có tác động tích cực đến tăng trưởng tín dụng tổng thể, trong khi tác động của tỷ lệ cho vay trên huy động vốn và tỷ lệ vốn chủ sở hữu không có ý nghĩa đáng kể. Thêm vào đó, từ góc độ vĩ mô, tỷ lệ lạm phát có tác động cùng chiều đến tỷ lệ tăng trưởng tín dụng tổng thể, trong khi lãi suất có tác động tích cực đến tăng trưởng tín dụng tổng thể thay vì tác động tiêu cực. Và tăng trưởng GDP thực không ảnh hưởng đến tỷ lệ tăng trưởng tín dụng tổng thể.

Bảng 2.1. Tổng hợp các nghiên cứu nước ngoài

2.6.2. Nghiên cứu trong nước Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Phạm Xuân Quỳnh (2017) đã tiến hành nghiên cứu về những nhân tố ảnh hưởng đến sự tăng trưởng tín dụng của các ngân hàng thương mại Việt Nam trong giai đoạn 2007–2014. Nghiên cứu này tập trung phân tích các yếu tố ảnh hưởng đến sự tăng trưởng tín dụng của các ngân hàng thương mại Việt Nam. Dữ liệu được sử dụng trong nghiên cứu đến từ báo cáo tài chính của 25 ngân hàng thương mại trong khoảng thời gian từ 2007 đến 2014. Kết quả từ các mô hình REM và GMM cho thấy, hai yếu tố quan trọng là tăng trưởng vốn huy động và tăng trưởng kinh tế có ảnh hưởng tích cực, thúc đẩy sự phát triển tín dụng của các ngân hàng. Tuy nhiên, tỷ lệ nợ xấu, quy mô ngân hàng và tỷ lệ lạm phát lại đóng vai trò là những yếu tố cản trở quá trình tăng trưởng tín dụng của các ngân hàng.

Lê Tấn Phước (2017) nghiên cứu một số yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng ngân hàng thương mại Việt Nam. Nghiên cứu này được xây dựng dựa trên những công trình nghiên cứu trước đó của Imran và Nishatm (2013), Sharma và Gounder (2012), Olokoyo (2011), và Guo và Stepanyan (2011), từ đó xác định các nhóm yếu tố và biến số ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng ngân hàng để phát triển một mô hình chuẩn. Nghiên cứu chia các biến độc lập thành hai nhóm chính, gồm những yếu tố bên trong ngân hàng và các yếu tố kinh tế vĩ mô bên ngoài. Kết quả phân tích chỉ ra rằng tỷ lệ nợ xấu có tác động tiêu cực đến tăng trưởng tín dụng ngân hàng. Khi tỷ lệ nợ xấu của các ngân hàng thương mại (NHTM) cao, sự tăng trưởng tín dụng trở nên khó khăn và cần phải được quản lý thận trọng, bởi nếu không kiểm soát tốt, các khoản vay có thể gây ra thiệt hại cho NH. Bên cạnh đó, các ngân hàng thương mại có tỷ lệ vốn chủ sở hữu cao thường có khả năng kiểm soát và quản lý hoạt động tín dụng hiệu quả hơn, qua đó hạn chế sự phụ thuộc vào tăng trưởng tín dụng. Việc tăng cường nguồn vốn chủ sở hữu đóng vai trò như một lớp đệm an toàn, giúp ngân hàng giảm thiểu rủi ro tín dụng và nâng cao khả năng chống chịu trước biến động thị trường. Ngược lại, những ngân hàng sở hữu tỷ lệ tài sản thanh khoản lớn thường có xu hướng đẩy mạnh hoạt động cho vay nhằm tối đa hóa lợi nhuận. Tuy nhiên, trong quá trình mở rộng tín dụng, các ngân hàng cần đặc biệt chú trọng đến quản trị rủi ro, nhằm tránh phát sinh những tổn thất không cần thiết và bảo đảm sự phát triển bền vững. Ngoài ra, nghiên cứu cũng chỉ ra rằng có một mối quan hệ thuận chiều giữa lãi suất danh nghĩa, tăng trưởng GDP và sự tăng trưởng tín dụng ngân hàng. Cụ thể, khi lãi suất danh nghĩa và GDP tăng lên, tín dụng của ngân hàng cũng có xu hướng tăng theo. Điều này nhấn mạnh tầm quan trọng của việc Chính phủ và Ngân hàng Nhà nước cần kiểm soát chặt chẽ tỷ lệ lãi suất và tốc độ tăng trưởng kinh tế để không gây ra sự tăng trưởng tín dụng quá mức trong hệ thống ngân hàng. Cuối cùng, mối quan hệ nghịch chiều giữa tỷ lệ lạm phát và tăng trưởng tín dụng cũng chỉ ra rằng việc kiểm soát lạm phát là cần thiết để đạt được các mục tiêu kinh tế vĩ mô, đồng thời duy trì sự ổn định và an toàn cho hệ thống ngân hàng. Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Nghiên cứu của Nguyễn Bá Hoàng (2019), tác giả xem xét ảnh hưởng của các yếu tố nội tại và kinh tế vĩ mô đến tăng trưởng tín dụng tại các ngân hàng thương mại Việt Nam. Nghiên cứu tập trung làm rõ mối quan hệ giữa đặc điểm bên trong ngân hàng và các điều kiện kinh tế vĩ mô đối với sự mở rộng tín dụng của hệ thống ngân hàng thương mại. Tác giả đã áp dụng bốn phương pháp phân tích kinh tế lượng, bao gồm mô hình Pooled OLS, mô hình tác động cố định (FEM), mô hình tác động ngẫu nhiên (REM) và mô hình ước lượng bình phương tối thiểu tổng quát (GLS), sử dụng bộ dữ liệu bảng cân bằng thu thập từ 23 ngân hàng thương mại trong giai đoạn 2010–2017. Kết quả cho thấy tăng trưởng tín dụng chịu tác động đáng kể từ cả nhân tố nội bộ của ngân hàng và các yếu tố kinh tế vĩ mô. Những kết quả này mang lại hàm ý quan trọng cho các nhà quản trị ngân hàng cũng như nhà hoạch định chính sách, giúp họ xây dựng chiến lược phù hợp nhằm thúc đẩy hoạt động tín dụng trong tương lai của hệ thống ngân hàng Việt Nam.

Nghiên cứu của Phan Thị Hoàng Yến và Trần Hải Yến (2020), tăng trưởng tín dụng của các ngân hàng thương mại Việt Nam trong giai đoạn 2014–2019 chịu ảnh hưởng bởi nhiều nhân tố khác nhau, bao gồm cả yếu tố nội tại ngân hàng và môi trường kinh tế vĩ mô. Nghiên cứu này được tiến hành với dữ liệu thu thập từ 19 ngân hàng, bao gồm 4 ngân hàng thương mại Nhà nước và 15 ngân hàng thương mại cổ phần niêm yết, sử dụng báo cáo tài chính hàng năm từ 2014 đến 2019. Dựa trên kết quả phân tích mô hình hồi quy, nhóm tác giả đã khẳng định các giả thuyết của mình về các yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng (TTTD) là hợp lý và chính xác. Đặc biệt, trong giai đoạn 2014-2019, có hai yếu tố không tác động trực tiếp đến TTTD, đó là lợi nhuận ròng/vốn chủ sở hữu và tỷ lệ thu nhập lãi thuần, trong khi các yếu tố còn lại đều có ảnh hưởng mạnh mẽ và rõ ràng. Tuy nhiên, điều này cũng đặt ra không ít thách thức trong việc điều hành, khi Ngân hàng Nhà nước cần phải cân nhắc kỹ lưỡng các chính sách để không chỉ thúc đẩy mà còn phải kiểm soát sự tăng trưởng tín dụng, đồng thời tránh những tác động chồng chéo giữa các yếu tố trong quá trình thực thi chính sách.

Nguyễn Thị Thu Trang và cộng sự (2023) nghiên cứu các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng tại các ngân hàng thương mại Việt Nam. Nghiên cứu này sử dụng nguồn dữ liệu thứ cấp, được thu thập từ các báo cáo tài chính và báo cáo kết quả kinh doanh của 15 ngân hàng thương mại trong giai đoạn 2011–2021. Nhóm tác giả đã áp dụng phương pháp nghiên cứu định lượng và xây dựng mô hình hồi quy với ba cách tiếp cận chính, bao gồm mô hình hồi quy Pooled OLS, mô hình Fixed Effect (FEM), và mô hình Random Effect (REM). Sau khi thực hiện các kiểm định thích hợp, nhóm đã chọn ra mô hình phù hợp nhất và tiến hành điều chỉnh các phương sai để đạt được kết quả chính xác. Kết quả nghiên cứu chỉ ra rằng các yếu tố như tốc độ tăng trưởng kinh tế, tỷ lệ huy động tiền gửi và tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu có ảnh hưởng tích cực đến tốc độ tăng trưởng tín dụng tại các ngân hàng thương mại Việt Nam. Ngược lại, lãi suất danh nghĩa và quy mô ngân hàng lại có tác động tiêu cực đến tăng trưởng tín dụng. Dựa trên kết quả này, nhóm tác giả đưa ra các khuyến nghị để các nhà quản lý có thể xây dựng chiến lược phù hợp nhằm duy trì sự ổn định và thúc đẩy tăng trưởng tín dụng bền vững trong tương lai.

Bảng 2.2. Tổng hợp các nghiên cứu trong nước

2.6.3. Khoảng trống nghiên cứu Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Trong thời gian gần đây, tăng trưởng tín dụng tại các ngân hàng thương mại cổ phần (TMCP) đã trở thành một chủ đề thu hút sự quan tâm của cả giới học thuật lẫn cơ quan quản lý. Nhiều nghiên cứu trong và ngoài nước đã được công bố, tập trung phân tích những yếu tố ảnh hưởng đến tín dụng ngân hàng và đưa ra các gợi ý chính sách. Tuy nhiên, khi đối chiếu tổng quan các công trình hiện hữu, có thể nhận thấy một số hạn chế vẫn tồn tại, làm cho việc vận dụng kết quả vào thực tiễn chưa thật sự hiệu quả.

Trước hết, phần lớn các nghiên cứu trước đây được thực hiện trong bối cảnh nền kinh tế Việt Nam còn tương đối ổn định, trước thời kỳ diễn ra những biến động mạnh mẽ về chính sách tiền tệ, tài khóa và thị trường tài chính. Kể từ sau năm 2020, đặc biệt trong giai đoạn chịu tác động của đại dịch COVID-19 và giai đoạn phục hồi sau đó, môi trường kinh tế đã có nhiều thay đổi quan trọng: biến động lạm phát, tỷ giá, điều chỉnh lãi suất và định hướng tín dụng từ phía Ngân hàng Nhà nước. Những yếu tố này khiến nhiều kết quả nghiên cứu trước trở nên lạc hậu và khó áp dụng nguyên vẹn trong bối cảnh hiện nay.

Thứ hai, mặc dù các nghiên cứu trước đã sử dụng nhiều phương pháp định lượng hiện đại như GMM để xử lý các vấn đề kỹ thuật trong dữ liệu tài chính – ngân hàng, nhưng cách tiếp cận thường tập trung vào từng nhóm yếu tố riêng biệt. Chẳng hạn, một số nghiên cứu chỉ phân tích yếu tố vĩ mô (tăng trưởng GDP, lãi suất, lạm phát), trong khi những công trình khác chỉ đi sâu vào các đặc điểm vi mô nội tại ngân hàng (quy mô, khả năng thanh khoản, hiệu quả hoạt động). Điều này dẫn đến hạn chế trong việc phản ánh cơ chế tác động đa chiều giữa yếu tố vĩ mô và vi mô trong hoạt động tín dụng.

Cuối cùng, dữ liệu được sử dụng trong nhiều công trình vẫn dừng lại ở giai đoạn trước 2020, tức chưa bao quát đầy đủ tác động của COVID-19 và sự phục hồi sau khủng hoảng. Do đó, vẫn còn thiếu những nghiên cứu cập nhật đến giai đoạn gần đây, có khả năng cung cấp bằng chứng thực nghiệm phản ánh đúng tình hình hiện tại.

Tóm lại, khoảng trống nghiên cứu hiện nay không nằm ở bản thân phương pháp phân tích, mà ở chỗ thiếu sự cập nhật về dữ liệu, chưa có sự tích hợp đồng thời yếu tố vĩ mô và vi mô trong cùng một mô hình, và chưa phản ánh toàn diện những thay đổi của nền kinh tế trong bối cảnh sau đại dịch. Chính vì vậy, việc tiến hành nghiên cứu mới với dữ liệu giai đoạn 2015–2024, đồng thời xem xét cả yếu tố vĩ mô và vi mô, là cần thiết để đem lại những kết quả thực tiễn, có giá trị tham khảo cho ngân hàng thương mại cũng như cơ quan hoạch định chính sách.

Tóm tắt chương 2 Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

Chương 2 đã trình bày cơ sở lý thuyết về tăng trưởng tín dụng trong các ngân hàng thương mại cổ phần (NHTMCP). Trước hết, chương giải thích một số khái niệm nền tảng, bao gồm tín dụng và tăng trưởng tín dụng, qua đó làm rõ vai trò then chốt của hoạt động cấp tín dụng trong hệ thống ngân hàng và nền kinh tế. Bên cạnh đó, đặc điểm của tín dụng ngân hàng được phân tích dưới các khía cạnh về tính rủi ro, thanh khoản, và phụ thuộc vào chu kỳ kinh tế.

Tiếp theo, chương đề cập vai trò quan trọng của tín dụng ngân hàng trong việc thúc đẩy sản xuất, đầu tư, tiêu dùng, qua đó đóng góp vào tăng trưởng kinh tế và ổn định tài chính. Phần trọng tâm của chương là phân tích các yếu tố có khả năng ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng, bao gồm nhóm nhân tố nội tại ngân hàng và nhóm nhân tố vĩ mô.

Ngoài ra, chương tổng hợp các nghiên cứu trước đây, cả trong nước và quốc tế, về mối quan hệ giữa các yếu tố này và tăng trưởng tín dụng. Phần tổng quan cho thấy kết quả thực nghiệm ở nhiều quốc gia có sự khác biệt, tùy thuộc vào bối cảnh kinh tế, cấu trúc ngân hàng và chính sách quản lý. Từ đó, tác giả chỉ ra khoảng trống nghiên cứu, cụ thể là sự thiếu vắng các nghiên cứu cập nhật và sử dụng mô hình dữ liệu bảng động (GMM) cho các NHTMCP Việt Nam trong bối cảnh kinh tế hiện nay. Luận văn: Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng.

XEM THÊM NỘI DUNG TIẾP THEO TẠI ĐÂY:

===>>> Luận văn: PPNC Yếu tố đến tăng trưởng tín dụng các ngân hàng

Dịch Vụ Viết Luận Văn 24/7 Chuyên cung cấp dịch vụ làm luận văn thạc sĩ, báo cáo tốt nghiệp, khóa luận tốt nghiệp, chuyên đề tốt nghiệp và Làm Tiểu Luận Môn luôn luôn uy tín hàng đầu. Dịch Vụ Viết Luận Văn 24/7 luôn đặt lợi ích của các bạn học viên là ưu tiên hàng đầu. Rất mong được hỗ trợ các bạn học viên khi làm bài tốt nghiệp. Hãy liên hệ ngay Dịch Vụ Viết Luận Văn qua Website: https://hotrovietluanvan.com/ – Hoặc Gmail: hotrovietluanvan24@gmail.com

Post Views: 15